Сегодня я начинаю цикл статей, посвящённых одному из самых важных аспектов валютной торговли, а именно системе управления рисками. Так как в опросе на Facebook эта тема получила самое большое количество голосов, да и важность этой темы достаточна велика, я решил не ограничиваться одной статьёй, а написать несколько статей. Сколько статей получится – я не знаю, но постараюсь осветить проблему управления рисками достаточно подробно.
Для начала, мне кажется, нужно определить, что входит в само понятие управление рисками и затем рассмотреть каждую часть более подробно. Я не буду писать об общих основах оценки рисков, а постараюсь описать проблемы применительно к трейдингу.
Система управления рисками должна включать:
· Определение направления торговли.
· Определение точки входа.
· Определение размера позиции.
· Определение размера стоп-лосса.
· Определение риска на сделку.
· Определение количества одновременно открытых сделок.
· Реальное торговое плечо.
Направление торговли
Основным риском в работе трейдера является правильное определение направления торговли. Если вы неправильно определили направление дальнейшего движения цены вы получите убыток. Для правильного определения дальнейшего движения цены стоит присмотреться к старшим таймфреймам, именно старшие таймфреймы определяют то куда будут дальше двигаться цена, но нужно учесть, что, если, например, на дневном таймфрейме цена идёт вверх, это совершенно не значит, что на меньшем таймфрейме, на котором вы входите в сделку цена будет идти в ту же сторону. Другое дело, что если и на рабочем таймфрейме цена пошла в ту же сторону, то вероятность завершить сделку с прибылью становится выше. Таким образом для повышения результативности торговли следует выбирать то направление, которое соответствует тренду на более старшем таймфрейме и стараться, по крайней мере до некоторого уровня квалификации, не торговать против тренда и в диапазоне. Помимо этого, стоит уделить внимание пониманию того, что происходит на рынке, почему цена редко долго двигается в одном направлении. Дело в том, что реальное движение цены является результатом взаимодействия множества участников торговли со своими желаниями, опытом и методами анализа, также нельзя упускать из виду присутствие крупных участников, ордера которых могут двигать рынок в ту или иную сторону.
Точка входа
Безусловно в каждой торговой стратегии свои принципы выбора правил входа в сделку и соответственно выбор точки входа. Иногда это показания одного или нескольких индикаторов, отфильтрованные по показаниям других индикаторов, иногда это паттерны Price Action, иногда какие-то другие параметры. Неправильный выбор точки входа может привести к увеличению размера стоп-лосса, что в некоторых случаях наносит сильный вред вашему торговому капиталу. Я не могу знать какие способы поиска и отбора точек входа в сделку вы используете, могу только сказать, что из двух точек входа лучше та, которая даёт стоп-лосс меньшего размера. На некоторых парах и в некоторое время бывает невозможно выбрать точку входа с минимальным размером стоп-лосса, в таком случае или стоит пропустить сделку и дождаться лучших условий или уменьшить объём сделки, чтобы в худшем случае потери были терпимыми.
Размер позиции
Размер торговой позиции непосредственно оказывает влияние на то, сколько вы потеряете при минусовой сделке и сколько заработаете в плюсовой. Размер позиции непосредственно связан с реальным торговым плечом, не тем, которое даёт брокер – это максимальное торговое плечо, которое вы можете использовать в торговле, и фактически определяет сколько всего сделок и каким объёмом вы можете открыть одновременно. Максимальное торговое плечо определяет размер маржи на одну сделку. Большой размер торгового плеча скорее является негативным фактором и, хотя позволяет получить прибыль больше, чем торговый капитал, но одновременно увеличивает риск более быстрой потери капитала при серии неудачных сделок. Поэтому я бы рекомендовал всем трейдерам, до приобретения необходимого опыта торговать с минимальным размером торговой позиции в 0,01 стандартного лота, для центовых счетов в 0,001 лота. Такой размер позиции не позволит вам заработать быстро, но также и оградит вас от быстрой потери капитала. Когда можно будет увеличить размер позиции? Именно тогда, когда вы перестанете задавать этот вопрос и сами будете оценивать насколько рискованна ваша торговля.
Размер стоп-лосса
Именно эта величина в конечном итоге определяет вашу максимальную потерю в случае если сделка пошла не по вашему сценарию. Именно минимальная величина стоп-лосса совместно с величиной прибыли, которую вы будете получать в плюсовых сделках определит результаты вашей торговли. Величина стоп-лосса определяет то, насколько сильный страх вы будете испытывать в то время, когда цена будет находиться в минусовой зоне. Страх будет тем меньше, чем меньше величина возможных потерь в сделке. Тут нужно дать несколько цифр. В последнее время волатильность валютных пар сильно снизилась и находится в пределах 500-600 пипет в день, только пары с йеной двигаются в два раза дальше. Таким образом если вы ставите стоп-лосс сравнимый со среднедневным движением пары, то для компенсации одной потери вам может понадобиться 3-4 дня, если придерживаться стандартного соотношения риск/прибыль 1/3. Если же вы использует меньший стоп-лосс соответственно и времени на получение прибыли вам понадобится меньше. Многие считают, что короткие стоп-лоссы быстрее уменьшают капитал, но на самом деле это не так. Правильное место установки стоп-лосса там, где причина, по которой вы вошли в сделку пропала, но, если пропала причина, по которой вы вошли в сделку, возможно вы где-то ошиблись в своём анализе или рынок повёл себя не так как вы рассчитывали. Если больше нет причины для входа в сделку, то какой смысл находиться в убыточной сделке и ждать срабатывания большого стоп-лосса, уверяю вас что какой бы величины стоп-лосс вы не ставили – он будет активирован и деньги вы потеряете. Может быть есть смысл признать ошибку и выйти с минимальными потерями или по короткому стоп-лоссу или закрыв сделку даже не дожидаясь его срабатывания? В таком случае вы освобождаете маржу и своё внимание для поиска других возможностей входа в сделку, которая принесёт прибыль.
Сегодня, пожалуй, на этом всё, понимаю, что не ответил на множество возможных вопросов, которые вы можете задать в комментариях и я постараюсь оперативно ответить. Продолжу в следующий раз.
Если статья вам понравилась, не забывайте ставить лайк, вам не сложно, а мне приятно, поделитесь с друзьями в соцсетях, может быть эта информация кому-нибудь ещё будет полезна и интересна, и подписывайтесь на этот блог, чтобы первыми получать свежую информацию.
Бесплатное обучение Форекс после регистрации по ссылке.
отличная статья! Благодарю!